シティ、CPU市場2030年に3000億ドル

MetaのMuseの登場とOpenAIのDotsは、高度なデジタルアシスタントをAIの売り込みの前面に押し出し、その変化が今ウォール街のチップ市場の見方を変えつつある。シティのAtif Malik氏はAMDの目標株価引き上げをこの登場に直接結びつけ、CPU市場全体が2025年の290億ドルから2030年に3000億ドルへ拡大すると記した。MetaがすでにAMDの最大顧客の一つであることから、Malik氏はテック企業がAIエージェントの運用に資源を注ぐ中でAMDがその資金を捉えると予想する。

Vivek Arya氏率いるバンク・オブ・アメリカのアナリストらは先週、自らの見方でこれを後押しし、消費者と企業によるAIエージェント採用の増加、AIラボ間の競争激化、チップ供給の制約を挙げた。同氏らはまた、AIの安全性をめぐる議論が、とりわけエージェントにとってプラスの触媒として働く可能性が高いと論じた。資源がモデルの訓練からそれらを実働させることへ移るためだ。

GPUがデータセンター支出を引き続き支配する一方、報じられた動きはCPUがAIの方程式においてより大きな部分を占めつつあることを示唆し、潜在的な受益者としてIntelとAMDを押し上げている。結果は、エージェントの採用がさらに伸び続けるか、そして安全ガードレールがアナリストらの予想通りに需要を推論へさらに移すかどうかにかかっていそうだ。CPU「ルネサンス」を注視する投資家は、予測された市場拡大が語られた通りに実現するかを追うことになる。