Weiss Multi-Strategy AdviserのJordi Visserが、AIの大型インフラ投資はまだ「1回目か2回目のイニング」と指摘、半導体企業ASMLに注目

Weiss Multi-Strategy AdviserのJordi Visserは、The Pomp PodcastでAIの世代的な成長局面はまだ「最初または2番目のイニング」にあると述べた。同氏のポートフォリオにはASML Holding、Soitec、Ajinomoto、Siemens Energyなど15～20社の国際半導体・化学企業が含まれている。

ASMLはEUV（極紫外線）リソグラフィ装置の世界的供給企業であり、AI時代の最先端チップ製造に不可欠な位置にある。Q1 2026の売上は$10.3 billionで、粗利益率は53.0%、希薄化後1株当たり利益は$8.43。純利益は約$3.25 billionで前年同期の$2.78 billionから増加した。

ASMLのバックログは€45 billionを超えており、2028年を通じた€12 billion規模の自社株買い戻しプログラムを継続中。同社はAI関連インフラ投資による継続的な需要増を背景に、顧客の2026年以降の設備拡張加速を見込んでいる。